7月2日，鋼鐵股午后拉升，武進(jìn)不銹漲停，首鋼股份、盛德鑫泰、柳鋼股份、華菱鋼鐵、方大特鋼、南鋼股份等跟漲。

從行業(yè)基本面看，今年5月，我國鋼鐵行業(yè)利潤總額同環(huán)比大增。根據(jù)國家統(tǒng)計局?jǐn)?shù)據(jù)，2025年5月黑色金屬冶煉和壓延加工業(yè)利潤總額為147.7億元，同比增長55.5%，環(huán)比增長57%。

而真正催化鋼鐵板塊躁動的，是行業(yè)反內(nèi)卷的政策預(yù)期。7月1日，中央財經(jīng)委員會第六次會議召開，會議提出依法依規(guī)治理企業(yè)低價無序競爭，引導(dǎo)企業(yè)提升產(chǎn)品品質(zhì)，推動落后產(chǎn)能有序退出。此前，國家發(fā)展改革委在5月份新聞發(fā)布會上指出，一些企業(yè)陷入“內(nèi)卷式”競爭，有的以低價、超低價、甚至以低于成本價格銷售，有的制假售假、以次充好。這些都突破了市場競爭的邊界和底線，扭曲了市場機(jī)制，擾亂了公平競爭秩序，必須加以整治。市場人士認(rèn)為，如果下半年“反內(nèi)卷”政策有效落地，或?qū)⑦M(jìn)一步加快鋼鐵、光伏等產(chǎn)能過剩行業(yè)盈利回歸的進(jìn)程。

除此之外，近年來，我國基建和制造業(yè)投資持續(xù)發(fā)力，鋼鐵行業(yè)的景氣度有望延續(xù)，相關(guān)企業(yè)或?qū)⒂瓉砀嗍袌鰴C(jī)遇。中國銀河發(fā)布鋼鐵行業(yè)研報稱，市場對于黑色金屬的預(yù)期持續(xù)向好。多項政策有利于提升鋼鐵行業(yè)集中度，并改善長期以來行業(yè)不平衡的供需關(guān)系，龍頭鋼企有望受益。同時，受益于下游航空航天、汽車制造等領(lǐng)域發(fā)展，制造業(yè)轉(zhuǎn)型升級有望推動特鋼企業(yè)的穩(wěn)定增長。

相關(guān)概念股名單：

南鋼股份、寶鋼股份、新鋼股份、華菱鋼鐵、久立特材、新興鑄管、常寶股份、甬金股份、武進(jìn)不銹。

責(zé)任編輯：榮曉敏